Форекс — это уникальный финансовый рынок, который имеет свои собственные особенности и закономерности. Несмотря на то, что многие принципы трейдинга универсальны, понимание специфики рынка Форекс является ключевым фактором для успешной торговли.
В этой статье мы рассмотрим основные особенности рынка Форекс, которые отличают его от других финансовых рынков, таких как фондовый рынок.
Форекс — рынок диапазонов
Одна из главных особенностей рынка Форекс заключается в том, что он является преимущественно диапазонным рынком, а не трендовым. Это означает, что большую часть времени основные валютные пары (так называемые «мажоры») торгуются в относительно ограниченных ценовых диапазонах, а не демонстрируют четко выраженные направленные движения.
Это сильно контрастирует с тем, что мы видим на фондовом рынке. Например, индекс Dow Jones на протяжении последних 5 лет показывал устойчивый восходящий тренд, преодолев даже кризис 2020 года. В то же время пара EURUSD за этот период колебалась в диапазоне 1,28 — 1,05, а USDJPY — в диапазоне 104 — 114.
Подобная картина наблюдается и на более мелких таймфреймах, где движение основных валютных пар проходит в четко ограниченных диапазонах, ограниченных уровнями поддержки и сопротивления.
Причина этого кроется в том, что экономики развитых стран, чьи валюты торгуются на Форексе, являются достаточно стабильными. Это ограничивает волатильность курсов национальных валют в пределах 10-15%, в отличие от более «экзотических» валют, которые могут демонстрировать гораздо более резкие колебания.
Низкая волатильность основных валютных пар вынуждает трейдеров использовать кредитное плечо (leverage) для увеличения потенциальной прибыли. Так, при использовании плеча 1:100, каждый цент движения валютной пары приносит $1 прибыли или убытка.
Тем не менее, несмотря на преобладание диапазонных движений, на рынке Форекс все же можно найти и ярко выраженные тренды, особенно на более крупных таймфреймах. Например, пара EURUSD иногда демонстрирует четкие направленные движения, выходящие за границы диапазонных колебаний. Кроме того, даже в кросс-парах, где нет доллара США, можно обнаружить локальные тренды.
Что двигает продолжительными трендами на Форекс?
Курсы национальных валют зависят от большого числа внутренних и внешних воздействий, таких как ВВП, уровень безработицы, политические катаклизмы. Однако наиболее знасчммое и непосредственное влияние на валютные пары создает денежно-кредитная политика центральных банков, а именно значенияпроцентных ставок.
С 1976 года Форекс существует по принципам Ямайской валютной системы, в котором стоимость валют выражается через $. И потосму ставка Федеральной резервной системы (ФРС) USA оказывает ключевое значение и оказывает давление на все валютные пары.
Денежно-кредитная политика центрального банка стимулирует или охлаждает национальную экономику. Снижение процентной ставки ведет к удешевлению кредитов, что стимулирует инвестиции, создает новые рабочие места и увеличивает потребительскую активность. Однако в конечном итоге это приводит к росту инфляции и, как следствие, падению курса валюты.
Со временем центральный банк вынужден повышать ставку, чтобы сдержать инфляцию. Повышение ставки, в свою очередь, ведет к росту курса валюты, так как кредиты дорожают, проценты по вкладам растут, а потребительская активность снижается.
Таким образом, процентная ставка является ключевым инструментом центрального банка для балансировки инфляции и дефляции. Отслеживая разницу в ставках между ведущими центральными банками, трейдеры могут понять направление глобальных трендов на рынке Форекс.
Например, в настоящее время в Еврозоне установлены нулевые ставки, в то время как ФРС США повысила ставку до 1%. Это означает, что вклады в евро не приносят дохода, в то время как доллар США становится более привлекательным для инвесторов. Этим и объясняется продолжительное падение пары EURUSD с ноября 2020 года, когда ФРС намекнула на грядущее ужесточение монетарной политики.
Простое сравнение ставок ведущих центральных банков может дать трейдеру понимание направления глобальных трендов на рынке Форекс. Для более экзотических валют потребуется более глубокое знание «местной специфики».
Как торговать на рынке Форекс?
Любая успешная торговая система для рынка Форекс должна учитывать следующие ключевые моменты:
- Выбор таймфрейма
Как показывает статистика, прибыльные трейдеры на Форексе предпочитают работать на таймфреймах от H1 и выше. - Торговля по тренду или в диапазоне
В зависимости от выбранной стратегии, трейдер должен определить, будет ли он торговать по тренду или в диапазоне. Это повлияет на набор используемых индикаторов и правил технического анализа. - Размер стоп-лосса и тейк-профита
Статистика показывает, что прибыльные трейдеры используют широкие стопы, в несколько раз превышающие размер тейк-профита. Однако на практике они часто выходят из сделок, не дожидаясь срабатывания стоп-лосса. - Процент прибыльных сделок
Для успешной торговли на Форексе необходим процент прибыльных сделок в диапазоне от 53% до 66%.
Анализ статистики прибыльных торговых систем, представленных на платформе Myfxbook, позволяет сделать следующие выводы:
- Прибыльные трейдеры торгуют на таймфреймах от H1 и выше, со средним временем удержания сделки от 18 часов.
- Они используют широкие стопы, в несколько раз превышающие размер тейк-профита. Однако реальные убытки почти равны средней прибыли, так как трейдеры предпочитают закрывать сделки вручную, не дожидаясь срабатывания стопа.
- Процент прибыльных сделок находится в диапазоне 53-66%.
Таким образом, реальные прибыльные стратегии на Форексе далеки от поиска «грааля». Их показатели прибыльности достаточно скромные, но благодаря сопоставимым соотношениям стопа и тейк-профита они позволяют трейдерам получать доход на длительном промежутке времени.
Расчет стоп-лосса
Как показывает статистика, размер стопа на Форексе должен превышать диапазон волатильности валютной пары. Это поможет избежать ситуаций, когда резкие движения цены приводят к срабатыванию стопов, а затем следует разворот в обратном направлении.
Такие ситуации часто возникают, когда маркет-мейкеры «охотятся за стопами» — они заранее определяют зоны максимального скопления отложенных ордеров и «подтаскивают» туда цену, чтобы спровоцировать массовое закрытие позиций.
Чтобы избежать этого, трейдеры могут использовать индикатор ATR (Average True Range) для определения текущей волатильности валютной пары. Затем размер стопа можно установить на уровне, превышающем диапазон ATR в 2-3 раза в зависимости от волатильности пары.
Например, если ATR пары USDJPY на таймфрейме H1 составляет 0,23, то с учетом коэффициента 3 (для волатильных пар) стоп-лосс следует разместить на уровне, отступающем на 69 пунктов от цены входа.
Конечно, этот расчет не может учесть все возможные резкие изменения курса, особенно в случае выхода важных новостей. Поэтому трейдеру следует быть готовым к тому, что стоп-лосс может сработать, и не доводить ситуацию до этого, если сигнал торговой системы изменился.
Можно ли торговать без стоп-лосса?
Согласно опросам, около 30% трейдеров вообще не используют стоп-лоссы. Вместо этого они применяют альтернативные методы управления рисками, такие как вход в рынок частями, торговые сетки или даже мартингейл.
Мартингейл предполагает усреднение убытков с одновременным увеличением размера позиции, что позволяет закрыть сделку с меньшими потерями при развороте рынка. Хотя этот подход подвергается критике, статистика показывает, что счета, использующие мартингейл, демонстрируют более длительный период прибыльной работы по сравнению с другими торговыми системами.
Тем не менее, трейдеры, использующие мартингейл, должны помнить о высокой вероятности слива депозита при затяжных трендовых движениях. Поэтому важно периодически выводить прибыль и корректировать размер позиций.
Стратегии торговли на рынке Форекс
Учитывая особенности рынка Форекс, где преобладают диапазонные движения, трейдеры могут использовать различные стратегии:
- Стратегии на основе возврата к среднему значению
Эти стратегии основаны на концепции регрессии, согласно которой цены стремятся вернуться к средним значениям после экстремальных отклонений. Трейдеры используют осцилляторы, такие как RSI, и ленты Боллинджера для определения зон перекупленности/перепроданности и сигналов разворота. - Стратегии на пробой диапазона
Колебания цен в диапазоне открывают возможность для торговли на пробое верхней или нижней границы. Резкое изменение цены при выходе из диапазона может компенсировать часть убытков. - Сетевые стратегии (мартингейл)
Такие стратегии предполагают открытие серии ордеров по мере роста убытка, чтобы в итоге закрыть позиции с прибылью или в ноль при возврате цены к среднему значению. Хотя этот подход критикуется, статистика показывает его эффективность на длительных промежутках времени. - Скальпинговые стратегии
Скальперы открывают множество краткосрочных позиций внутри дня, стремясь заработать на «рыночном шуме» и локальных трендах. Они используют большие стопы, так как часть сделок все равно закрывается в убыток.
Независимо от выбранной стратегии, трейдеры на рынке Форекс должны учитывать, что он является преимущественно диапазонным, а не трендовым рынком. Поэтому успешная торговля требует понимания особенностей этого рынка, грамотного управления рисками и использования подходящих инструментов технического анализа.
Заключение
Рынок Форекс имеет ряд уникальных особенностей, которые отличают его от других финансовых рынков, таких как фондовый. Основные валютные пары большую часть времени торгуются в относительно ограниченных диапазонах, а не демонстрируют четко выраженные тренды.
Понимание этой специфики рынка является ключевым фактором для успешной торговли. Трейдеры должны использовать подходящие стратегии, такие как торговля на основе возврата к среднему значению, пробой диапазона или сетевые стратегии, а также грамотно управлять рисками, в том числе с помощью правильного расчета стоп-лосса.
Несмотря на то, что трендовые стратегии не всегда подходят для Форекса, долгосрочные тренды все же существуют и во многом определяются денежно-кредитной политикой центральных банков. Отслеживание разницы в процентных ставках может
Комментариев нет к записи “Особенности рынка Форекс: Секреты успешной торговли”